Da novembre 2025 sono Popular Investor Champion su eToro. +31% YTD con risk 4/10. Ti spiego come ho costruito questa performance senza speculare, senza fuffa-meme, e soprattutto senza perdere il sonno
Ciao ale, per me è un ottimo spunto ma ti voglio portare un ulteriore passo avanti .
Spesso ETF portano diversificazione eccessiva e soprattutto sui tematici hai un aumento del TER che però non viene ricompensato in rendimenti se non negli anni di coda che sono imprevedibili per ovvi motivi legati a una distribuzione, per esempio può salire il nucleare ma scendere il settore delle bevande zuccherate, apparentemente hai fatto un sacco di soldi se nel 2025 vendevi ETF bibite gassate per comprare etf uranio ma era imprevedibile
Ha molto più senso a mio parere invece, tenere la componente core, e piuttosto che sotto pesare la componente asset estremamente direzionali come btc o TSLA (alias azioni con volatilità 2x QQQ) io metterei un ratio 4:1 tra componente BTP o governativi bond a lunga scadenza che garantiscono al portafoglio di tenere almeno inflazione e riducono la volatilità con la componente volatile
Esempio:
10% BTP 30 ennali al 4.1%
2.5% btc (in più al 10% fissato)
Se avessi un 40% di bond , avresti un 10% in più di btc
Avresti dunque
40% azioni e etf
40% btp
20% asset super volatili di cui 10% componente bond
I bond ipotizzando siano tutti a media scadenza rendono circa il 3.5% di cedola + capital gain che è minimo essendo sopra i 5 anni , nel worst case perdi il 10% ma li vuoi portare a scadenza o rollare, li puoi pure usare come cassetto fiscale per compensare azioni in difficoltà
Ipotizzando un orizzonte 20ennale, avresti il tuo 40% di bond che ti avrebbe portato un altro 40% di rendimenti, pareggiando l inflazione o dandoti un piccolissimo yield, la componente azionaria avrà fatto il suo 3/4x come vuole un buon premio al rischio e la componente asset iper volatili , che sia andata a 0 (worst case) btc fallisce e tutta wall street collassa , è compensata da metà dei rendimenti dei bond, best case hai un moltiplicatore di svariati x sul intero portafoglio
I bond sono estremamente duttili e pochissimo valorizzati, non sono noiosi, anzi sono potenziali enhancer del portafoglio
Una attenta allocazione può rendere un portafoglio 70% bond 30% equity rendere come il mercato con 1/3 della volatilità.
Ciao Francesco, mi trovi assolutamente d'accordo sui bond e tutta l analisi dettagliata che hai fatto la condivido, tuttavia è lecito fare un distinguo : io non sto parlando del patrimonio complessivo, ma di un portafoglio gestito su etoro, dove ben saprai non c è la possibilita di prendere btp. Infatti l intera analisi è rivolta a quello. Io investo su fondi obbligazionari da una vita, con la mia srl, difatti non è mistero che si può trovare online il codice LEI della mia azienda, perche facciamo investimenti finanziari interni da almeno 5 anni.
Gli etf sono scelti in modo oculato e dentro ci sono repliche di obbligazionari anche short term, e tutto è scelto affinché ci sia quanto meno sovrapposizione possibile se non in casi del tutto eccezionali come le big tech che tutti conosciamo, dove l esposizione e maggiore. Basta prendere un swda msci world per avere comunque sovrapposizione rispetto ai titoli maggiori in portafoglio.
Ti mando un saluto e ti ringrazio ancora per il tuo intervento caro mio. Molti nemici molto onore.!
Grandissimo pezzo, da stampare e studiare minuziosamente.
Niente "the next big thing" che poi nel 99,99% dei casi porta chi l'ha consigliata a far finta di niente e al "ma chi, io? Ma no, guarda che non ti ho mai parlato di andare all-in su [INSERISCI SETTORE O GEMMA]".
Ci sono concetti nel pezzo che ora nessuno potrà dire di non aver mai sentito. Dal moat alla crescita dei flussi di cassa, finalmente un po' di fondamentale come si deve.
Buonasera direttore, complimenti innanzitutto per l’ottima newsletter pubblicata. Mai come ad oggi la diversificazione, la consapevolezza dei rischi ed il money management dovrebbero essere la base per ogni investitore consapevole. Grazie di aver condiviso il metodo e per la duplice citazione nei miei confronti (soprattutto per la prima 🚀🚀)
Ps. Entusiasmo pazzesco sulla nuova criptovaluta.it 2.0, costruita mattoncino su mattincino. Fine dei giochi per tutti.
Ciao carissimo amico e collega, un piacere leggere le tue parole di stima e fiducia incondizionata. Lavoriamo a testa bassa sulla nuova criptovaluta.it e sono felice che ben presto potremo portarla finalmente alla luce. Siamo qui a combattere ogni giorno, riga di codice dopo riga, idea dopo idea, studio dopo studio. E non appena pronta, abbiamo gia in cantiere una miriade di cose da dover aggiungere. Sono felice di aver condiviso con tutti voi il mio metodo, e che lo stesso stia portando ottimi risultati a chi mi copia.
Concordo sul fatto che bisogna saper distinguere le strategie di investimento ed eventualmente diversificare. A volte, fatico a leggere giudizi sul mondo cripto, oggi positivi e domani negativi o viceversa. Almeno io, l'attesa non la vivo così. Stay on Criptovaluta.it e Buone Feste!
Ciao Alda, grazie per il tuo commento sempre prezioso. Non ho capito la tua affermazione : " giudizi " sul mondo crypto a volte positivi e a volte negativi, da parte di chi? Io credo di aver condotto sempre la stessa linea editoriale, e sono il primo in mesi non sospetti ad avervi messi in guardia, quando altrove vi dicevano altro. Capisco che siate però confusi. Poi non ho capito il discorso sull ' attesa da vivere. Siamo qui per offrirti come sempre tutto il ns supporto.
Non mi riferivo a te o alla testata, ma alle persone che considerano appunto il mondo delle criptovalute una specie di lampada di Aladino. Un giorno va bene e il giorno dopo fa schifo, un giorno vogliono comprare, il giorno dopo vogliono uscirne e non entrare mai più...L'attesa è intesa come aspettare, dare tempo.
Cara Alda, se posso darti un consiglio avendo un minimo di esperienza in questo settore ( solo 14 anni nel mondo dell editoria per non parlare dell investor privato ) ti suggerisco di ascoltare il giusto la gente, che è un po come il vento. Le parole e i sentiment sono molto volatili in questo settore , ancora immaturo. Non farti influenzare facilmente. Siamo qui da una vita, chi va e viene sono gli occasionali.
Ciao ale, per me è un ottimo spunto ma ti voglio portare un ulteriore passo avanti .
Spesso ETF portano diversificazione eccessiva e soprattutto sui tematici hai un aumento del TER che però non viene ricompensato in rendimenti se non negli anni di coda che sono imprevedibili per ovvi motivi legati a una distribuzione, per esempio può salire il nucleare ma scendere il settore delle bevande zuccherate, apparentemente hai fatto un sacco di soldi se nel 2025 vendevi ETF bibite gassate per comprare etf uranio ma era imprevedibile
Ha molto più senso a mio parere invece, tenere la componente core, e piuttosto che sotto pesare la componente asset estremamente direzionali come btc o TSLA (alias azioni con volatilità 2x QQQ) io metterei un ratio 4:1 tra componente BTP o governativi bond a lunga scadenza che garantiscono al portafoglio di tenere almeno inflazione e riducono la volatilità con la componente volatile
Esempio:
10% BTP 30 ennali al 4.1%
2.5% btc (in più al 10% fissato)
Se avessi un 40% di bond , avresti un 10% in più di btc
Avresti dunque
40% azioni e etf
40% btp
20% asset super volatili di cui 10% componente bond
I bond ipotizzando siano tutti a media scadenza rendono circa il 3.5% di cedola + capital gain che è minimo essendo sopra i 5 anni , nel worst case perdi il 10% ma li vuoi portare a scadenza o rollare, li puoi pure usare come cassetto fiscale per compensare azioni in difficoltà
Ipotizzando un orizzonte 20ennale, avresti il tuo 40% di bond che ti avrebbe portato un altro 40% di rendimenti, pareggiando l inflazione o dandoti un piccolissimo yield, la componente azionaria avrà fatto il suo 3/4x come vuole un buon premio al rischio e la componente asset iper volatili , che sia andata a 0 (worst case) btc fallisce e tutta wall street collassa , è compensata da metà dei rendimenti dei bond, best case hai un moltiplicatore di svariati x sul intero portafoglio
I bond sono estremamente duttili e pochissimo valorizzati, non sono noiosi, anzi sono potenziali enhancer del portafoglio
Una attenta allocazione può rendere un portafoglio 70% bond 30% equity rendere come il mercato con 1/3 della volatilità.
Come sempre boia chi molla direttore!
Ciao Francesco, mi trovi assolutamente d'accordo sui bond e tutta l analisi dettagliata che hai fatto la condivido, tuttavia è lecito fare un distinguo : io non sto parlando del patrimonio complessivo, ma di un portafoglio gestito su etoro, dove ben saprai non c è la possibilita di prendere btp. Infatti l intera analisi è rivolta a quello. Io investo su fondi obbligazionari da una vita, con la mia srl, difatti non è mistero che si può trovare online il codice LEI della mia azienda, perche facciamo investimenti finanziari interni da almeno 5 anni.
Gli etf sono scelti in modo oculato e dentro ci sono repliche di obbligazionari anche short term, e tutto è scelto affinché ci sia quanto meno sovrapposizione possibile se non in casi del tutto eccezionali come le big tech che tutti conosciamo, dove l esposizione e maggiore. Basta prendere un swda msci world per avere comunque sovrapposizione rispetto ai titoli maggiori in portafoglio.
Ti mando un saluto e ti ringrazio ancora per il tuo intervento caro mio. Molti nemici molto onore.!
Grandissimo pezzo, da stampare e studiare minuziosamente.
Niente "the next big thing" che poi nel 99,99% dei casi porta chi l'ha consigliata a far finta di niente e al "ma chi, io? Ma no, guarda che non ti ho mai parlato di andare all-in su [INSERISCI SETTORE O GEMMA]".
Ci sono concetti nel pezzo che ora nessuno potrà dire di non aver mai sentito. Dal moat alla crescita dei flussi di cassa, finalmente un po' di fondamentale come si deve.
Grazie
Grazie mille per il tuo commento e per aver condiviso con me le tue considerazioni in merito al mio metodo 50/40/10
Buonasera direttore, complimenti innanzitutto per l’ottima newsletter pubblicata. Mai come ad oggi la diversificazione, la consapevolezza dei rischi ed il money management dovrebbero essere la base per ogni investitore consapevole. Grazie di aver condiviso il metodo e per la duplice citazione nei miei confronti (soprattutto per la prima 🚀🚀)
Ps. Entusiasmo pazzesco sulla nuova criptovaluta.it 2.0, costruita mattoncino su mattincino. Fine dei giochi per tutti.
Ciao carissimo amico e collega, un piacere leggere le tue parole di stima e fiducia incondizionata. Lavoriamo a testa bassa sulla nuova criptovaluta.it e sono felice che ben presto potremo portarla finalmente alla luce. Siamo qui a combattere ogni giorno, riga di codice dopo riga, idea dopo idea, studio dopo studio. E non appena pronta, abbiamo gia in cantiere una miriade di cose da dover aggiungere. Sono felice di aver condiviso con tutti voi il mio metodo, e che lo stesso stia portando ottimi risultati a chi mi copia.
Avanti tutta Fra e ci vediamo dove sai. :)
Concordo sul fatto che bisogna saper distinguere le strategie di investimento ed eventualmente diversificare. A volte, fatico a leggere giudizi sul mondo cripto, oggi positivi e domani negativi o viceversa. Almeno io, l'attesa non la vivo così. Stay on Criptovaluta.it e Buone Feste!
Ciao Alda, grazie per il tuo commento sempre prezioso. Non ho capito la tua affermazione : " giudizi " sul mondo crypto a volte positivi e a volte negativi, da parte di chi? Io credo di aver condotto sempre la stessa linea editoriale, e sono il primo in mesi non sospetti ad avervi messi in guardia, quando altrove vi dicevano altro. Capisco che siate però confusi. Poi non ho capito il discorso sull ' attesa da vivere. Siamo qui per offrirti come sempre tutto il ns supporto.
A presto
Non mi riferivo a te o alla testata, ma alle persone che considerano appunto il mondo delle criptovalute una specie di lampada di Aladino. Un giorno va bene e il giorno dopo fa schifo, un giorno vogliono comprare, il giorno dopo vogliono uscirne e non entrare mai più...L'attesa è intesa come aspettare, dare tempo.
Cara Alda, se posso darti un consiglio avendo un minimo di esperienza in questo settore ( solo 14 anni nel mondo dell editoria per non parlare dell investor privato ) ti suggerisco di ascoltare il giusto la gente, che è un po come il vento. Le parole e i sentiment sono molto volatili in questo settore , ancora immaturo. Non farti influenzare facilmente. Siamo qui da una vita, chi va e viene sono gli occasionali.